Аналитика рынка форекс от компании Nord FX

05.11.2009

Признаки улучшения есть, но их мало

В середине недели фондовые рынки мира закрылись разнонаправлено. Российские биржи были закрыты в связи с праздником, европейские рынки закрылись ростом, а американские индексы показали разнонаправленную динамику.

В среду был опубликован доклад, подготовленный экспертами исследовательской компании Markit Economics. Согласно докладу деловая активность в области промышленного производства и сферы услуг 16 стран еврозоны в сентябре продемонстрировала самые высокие темпы роста с 2007 года. На этом фоне европейские инвесторы покупали акции.

Дополнительную поддержку оказал рост цен на черное золото. Данные по запасам нефти и нефтепродуктов в США показали снижение на 4,0 млн. баррелей до 335,9 млн. баррелей. Рост котировок составил менее 1 доллара за баррель.

Позднее состоялась пресс-конференция главы Федеральной резервной системы США, на которой было опубликовано решение ФРС оставить ключевую процентную ставку без изменений. Как заявил Бен Бернанке, экономическая активность в стране продолжила расти, однако останется низкой еще какое-то время. Расходы домохозяйств также показывают рост, но сдерживающим фактором является сокращение числа рабочих мест, жесткие условия кредитования. Активность на рынке жилья в последнее время также растет.

Тем не менее, речь главного финансиста США была встречена с энтузиастом не всеми участниками торгов на фондовых рынках и американские индексы закрылись разнонаправлено.

На мировом валютном рынке американская денежная единица потерпела полное фиаско перед евро и франком, снизившись за день сильнее, чем ожидалось, а именно на 150-200 пунктов. С утра валюты уже откатились к часовым Moving Average, после чего вновь возможно продолжение падения доллара до вчерашних пиков.




добавлено через 23 часа 51 минуту
06.11.2009

Ставки остались прежними

В четверг торги на мировых фондовых рынках прошли на позитиве. Этому способствовала публикация макроэкономической статистики США, а также решения по процентным ставкам ЕЦБ и Великобритании.

Как и ожидалось, ЕЦБ оставил учетную ставку без изменений – на уровне 1%. Последний раз ЕЦБ снижал свою ставку 7 мая 2009 года, тогда она была снижена на 0,25 процентного пункта – до уровня 1%. Как заявил на пресс-конференции глава ЕЦБ Жан-Клод Трише, уровни процентных ставок в настоящее время адекватны.

Кроме того, по его словам наблюдается улучшения ситуации в экономике, инфляционное давление по-прежнему находится на низком уровне и в ближайшее время сохранится таким же. В целом, экономика может продемонстрировать квартальный рост реального ВВП и пойдет на восстановление «постепенными темпами» в 2010 году.

Банк Англии также оставил учетную ставку без изменения – на уровне рекордного минимума 0,5%. Это решение полностью совпало с ожиданиями аналитиков. В последний раз Банк Англии снижал учетную ставку 5 марта 2009 года. Тогда она была снижена на 0,5 процентного пункта – до 0,5%.

Позднее вышли данные по рынку труда США, а также информация о производительности в США. Так, количество первичных заявок на получение пособия по безработице снизилось с 530 тысяч до 512 тысяч за прошедшую неделю. Данные по производительности показывают положительную динамику: по предварительной оценке в третьем квартале 2009 года данный показатель вырос на 9,5%, аналитики прогнозировали рост на 5,8%.

В результате, европейские и американские фондовые индексы закрылись ростом. Российские индексы закрылись разнонаправлено в связи падением в четверг цен на нефть.

На мировом валютном рынке движения также были неопределенными. Тем не менее, евро и франк протестировали пики среды, как и ожидалось ранее. Сегодня наблюдается слабая динамика валют. Поскольку пары находятся сейчас «по середине» рынка, наилучшим решением будет нахождение вне его.

09.11.2009

G20 говорит об улучшениях, не смотря на рост безработицы

Последний день предыдущей торговой недели был ознаменован разнонаправленным закрытием мировых фондовых индексов.

Так, американские и европейские фондовые индексы закрылись незначительным ростом. Российские площадки, наоборот, снизились, подгоняемые падением цен на нефть. Фьючерсы на черное золото закрылись более чем на 2 доллара ниже цены закрытия четверга.

Основной новостью пятницы стал выход отчета о количестве вновь созданных рабочих мест вне сельского хозяйства США. По данным Министерства труда США количество рабочих мест сократилось на 190 тысяч вместо прогнозируемых 175 тысяч.

При этом уровень безработицы в октябре оказался самым высоким за последние 26 лет – 10,2% против предыдущего значения 9,8%. Аналитики не ожидали столь резкого роста безработицы, прогнозируя рост показателя до отметки 9,9%.

На мировом валютном рынке ситуация практически не изменилась – валюты корректировались в диапазоне 70-100 пунктов.

В выходные в Шотландии прошел саммит «Большой двадцатки», на котором министры финансов представителей G20 обсуждали состояние мировой экономики и дальнейшие направления деятельности.

На саммите было принято решение продолжить программы стимулирования экономики до тех пор, пока экономическая ситуация в мире не перестанет внушать опасений. Надо сказать, данное решение было принято далеко не единогласно. Так, представители США, Японии и Германии говорили о прекращении стимулирования экономики, тогда как еще не вышедшая из рецессии Великобритания и МВФ призывали страны G20 не отказываться от подобных мер.

В заключительном коммюнике встречи говорится, что, в целом, состояние мировой экономики улучшилось, и это является следствием скоординированных усилий по борьбе с кризисом.

Данные новости могут быть положительно восприняты участниками торгов на фондовых рынках, что приведет к росту фондовых индексов. Если это произойдет, отрицательная корреляция индексов США и американской денежной единицы приведет к ее падению. Это может спровоцировать рост пары евро/доллар до отметки 1,50 и падение пары доллар/франк до уровня 1,0050.


добавлено через 22 часа 55 минут
10.11.2009

Финансисты спровоцировали рост

Фондовые рынки мира закрылись в понедельник ростом на волне оптимизма, появившегося после саммита министра финансов стран «Большой двадцатки».

Рост европейских фондовых индексов составил порядка 2%, российские индексы выросли сразу на 5%, американские площадки также закрылись ростом порядка 2%.

Дополнительную поддержку европейцам оказал выход финансовой отчетности. Крупнейшая в Европе страховая компания Allianz SE опубликовала отчет за III квартал 2009 года. Согласно данным, чистая прибыль Allianz за отчетный квартал составила 1,32 млрд. евро, тогда как за аналогичный период годом ранее компания понесла чистые убытки в размере 2,02 млрд. евро. Операционная прибыль за III квартал 2009 года составила 1,93 млрд. евро. Данные показатели были с оптимизмом восприняты участниками рынка, что привело к повышению котировок Allianz SE на 4,3%.

Котировки третьего по величине золотодобытчика в России Petropavlovsk Plc, разместившего акции на Лондонской бирже альтернативных инвестиций, поднялись на 4,4% на фоне роста мировых цен на цветные металлы. Это приободрило и российских инвесторов.

Немаловажное значение имел и рост цен на нефть. На фоне приближения к Мексиканскому заливу тропического шторма «Ида» стоимость черного золота пошла вверх. Рост составил порядка 2 долларов за баррель.

На мировом валютном рынке, как и ожидалось, произошло резкое падение американской денежной единицы. В результате пары евро/доллар и доллар/франк достигли намеченных ранее уровней. Сегодня после отката до второго уровня вероятнее всего продолжение падения доллара США и тест вчерашних пиков.

В течение дня выходит блок различной макроэкономической статистики. Наиболее значимым можно считать индекс деловых ожиданий ZEW.

11.11.2009

Красный день календаря

Вторник стал для финансовых рынков красным днем календаря для подавляющего большинства фондовых рынков.

Так, американские площадки закрылись разнонаправлено, тогда как европейские и российские индексы закрылись дружным снижением. Поддержала их и нефть.

Согласно данным Национальной службы предупреждения об ураганах США, сила урагана «Ида», который достиг побережья США и движется к северу, начала ослабевать. Скорость ветра, превышавшая ранее 160 км/ч, уменьшилась до 90-97 км/ч, и ожидается ее дальнейшее снижение.

Нефтяные и газовые компании, сократившие добычу в Мексиканском заливе из-за угрозы урагана, готовятся возобновить производство в полном объеме. В Мексиканском заливе добывается 27% американской нефти и 15% газа.

Данные новости ослабили давление на котировки черного золота. Поскольку США является крупнейшим потребителем нефти и ее продуктов, снижение и без того скудных объемов добычи сырья в стране говорит о том, что повысится спрос на нефть со стороны США на мировом рынке. Это приводит к росту цен. Возобновление добычи снижает излишние высокий интерес к нефти.

Кроме того, в течение дня выходили и не особо приятные макроэкономические новости. К примеру, индекс деловых ожиданий немецкого института ZEW значительно снизился. В ноябре его значение составило 51,1 пункта, тогда как месяцем ранее индекс составлял 56,0 пунктов. Аналитики ожидали менее значительное падение – до 55,2 пункта.

На мировом валютном рынке Forex движение пар было разнонаправленным. Тем не менее, пары евро/доллар и доллар/франк достигли вторых уровней отката с последующим тестом пиков понедельника. Сегодня корректировка продолжается. Пока валюты не определяться – продолжить более глубокую коррекцию или пробить сформированное сопротивление (на евро)/ поддержку (на франке), лучше держаться вне рынка.


добавлено через 23 часа 12 минут
12.11.2009

Китай – передовик производства

В середине недели фондовые индексы части стран немного подросли. Способствовала этому публикация данных о промышленном производстве Китая, а также хорошая корпоративная отчетность.

Промышленное производство в Китае выросло в октябре на 16,1%, что является максимальным показателем с марта 2008 года, заявили в среду в государственном статистическом органе КНР. Рост крупнейшей из развивающихся экономик был оценен инвесторами как добрый знак, после чего пошли покупки.

В результате фондовые индексы американских площадок закрылись ростом на полпроцента.

По данным Национальной статистической службы Великобритании число обращений за пособиями по безработице в Великобритании выросло до 12,9 тысячи, или 5,1%, что является минимальным показателем с апреля 2008 года. Таким образом, рост безработицы в данной стране замедляется. На этом фоне акции европейских компаний закрылись в положительной зоне.

А вот российский рынок акций не значительно снизился – индекс РТС на 0,18%, индекс ММВБ на 0,5%. Не помог и слабый рост цен на нефть.

На мировом валютном рынке коррекция продолжается. Доллар США сначала снизился на 80 пунктов против евро, а затем вырос на 95. В итоге день закрылся на том же значении, что и в среду, образовав свечу «дожи». Это говорит о неопределенности рынка, ситуации, когда валюта может как начать резкий рост, так и значительно снизиться.

Сегодня выходят данные по дефициту Федерального бюджета США за октябрь. При росте доллара целью станет часовой Moving Average. В противном случае пара пойдет покорять вершину, сформированную вчера.

13.11.2009

Кто куда

В четверг участники торгов на фондовых площадках различных стран преимущественно продавали акции компаний, однако были и покупки. В итоге индексы закрылись разнонаправлено. Надо также отметить, что активность была минимальна.

Вчера европейское статистическое агентство Eurostat обнародовало данные об объеме промышленного производства в зоне обращения евро в сентябре 2009 года. По сравнению с предыдущим месяцем индикатор повысился на 0,3%. Согласно пересмотренным данным, в августе объем промпроизводства повысился на 1,2% в месячном исчислении. Падение темпов роста немного разочаровало инвесторов.

Дефицит текущего счета платежного баланса Франции (с учетом сезонных колебаний) в сентябре снизился на 7,5% по сравнению с предыдущим месяцем и составил 3,7 млрд. евро. В августе дефицит текущего счета с учетом сезонных колебаний, по пересмотренным данным, составил 4 млрд. евро. Ранее сообщалось об августовском дефиците в 3,7 млрд. евро.

С учетом выходящей отчетности европейских компаний фондовые индексы Европы закрылись разнонаправлено. Американские индексы снизились на фоне публикации дефицита Федерального бюджета. Согласно опубликованной информации со 155,5 млрд. долларов он вырос до 176,4 млрд. долларов, тогда как аналитики ожидали снижения до 148,0 млрд. долларов.

Российские индексы также закрылись в отрицательной зоне, следуя за тенденцией нефтяного рынка. Фьючерсы на нефть закрылись в четверг значительным спадом порядка 2 долларов за баррель. Уровень 80 долларов за баррель черного золота никак не сдает свои позиции, что мешает российским инвесторам уверенно вкладывать деньги в российские акции.

В результате падения фондовых индексов США американская денежная единица, следуя отрицательной корреляции с индексами, выросла против евро и франка примерно на 200 пунктов. Сегодня преимущество будет у доллара. Хорошим уровнем сопротивления, от которого может возобновиться его рост, станет отметка 1,4880 по евро (часовой Moving Average). На франке поддержкой послужит часовой Moving Average, расположенный в районе 1,0150. При этом целью станет пробитие вчерашних пиков и достижение технических уровней поддержки/сопротивления, отмеченных на графике.

16.11.2009

Мировая рецессия отступает

В последний день предыдущей торговой недели индексы на фондовых площадках мира закрылись разнонаправлено. На ход торгов повлияли как макроэкономические данные Европы, так и фундаментальная статистика США.

По предварительным данным федерального статистического бюро Германии, в III квартале 2009 года ВВП вырос на 0,7% по сравнению с предыдущим кварталом. Аналитики ожидали увеличения на 0,8%. В годовом исчислении ВВП Германии в III квартале снизился на 4,8%, что совпало с прогнозами аналитиков. После публикации этих данных спрос на рисковые активы несколько повысился.

По сообщению статистического бюро Франции Insee предварительное значение ВВП в III квартале выросло на 0,3% по отношению к предыдущему кварталу. Аналитики прогнозировали увеличение показателя на 0,6%. По пересмотренным данным, во II квартале ВВП Франции повысился также на 0,3% в квартальном исчислении, что совпало с предварительными данными, а в I квартале снизился на 1,4%.

Показатели ВВП еврозоны оказались несколько ниже прогнозов. По предварительным данным, обнародованным в пятницу европейским статистическим бюро Eurostat, ВВП в зоне евро в III квартале 2009 года вырос на 0,4% по сравнению с предыдущим кварталом. Значение не совпало с прогнозами аналитиков, которые ожидали роста ВВП на 0,5% в квартальном исчислении. По отношению к III кварталу 2008 года падение ВВП зоны евро составило 4,1%.

Данную статистику можно считать не однозначной, поскольку, с одной стороны, положительный ВВП может свидетельствовать о выходе стран из рецессии. С другой стороны, показатели оказались ниже уровня ожиданий аналитиков.

Позднее настроение участникам торгов на финансовых рынках подпортил и доклад Мичиганского университета, согласно которому индекс потребительского доверия в США снизился в ноябре по сравнению с октябрьским показателем на 4,6 пункта — до 66 пунктов.

В итоге фондовые индексы Европы закрылись разнонаправлено, американские индексы немного выросли, российские – закрылись в минусе. Тем не менее, за неделю российские фондовые индексы показали хороший рост: РТС поднялся на 6,1 процента, а ММВБ - на 5,4 процента. При этом цены на нефть за тот же период снизились на 0,32-1,08 доллара за баррель.

В пятницу цены на черное золото также показали снижение примерно на доллар. Причиной тому стало заявление президента объединения нефтедобывающих стран ОПЕК Хосе Марии Ботельо де Васконселоса. По его мнению, добыча нефти должна оставаться на прежнем уровне в связи со слишком медленным оживлением мировой экономики.

На мировом валютном рынке в результате не определенности на фондовых рынках американская денежная единица вновь не нашла определенной тенденции. Итогом торгов в пятницу стало падение доллара против евро и франка на 80-100 пунктов. Поскольку сейчас валюты стоят на часовых Moving Average, а пики четверга не были пробиты (хоть тест их был осуществлен), необходимо выждать время и дать игрокам определиться с направлением.

17.11.2009

Объем продаж заставил рынки покупать

Торги на мировых фондовых рынках закрылись в понедельник в зеленой зоне. Положительно на ход торгов повлиял выход данных о розничных продажах США.

Согласно опубликованной макроэкономической статистике объем розничных продаж в октябре вырос на 1,4% по сравнению с падением в прошлом месяце на 1,5%. При этом аналитики прогнозировали рост всего на 1%. Рост розничных продаж может свидетельствовать о росте потребительской способности населения и увеличению личных расходов. Это в конечном итоге может привести к росту ВВП государства.

В то же время объем складских запасов уменьшился, что свидетельствует об отсутствии затоваренности складов. Рост запасов на складах свидетельствует о невозможности реализовать продукцию, а значит об омертвлении оборотного капитала компаний, что влечет к росту кредиторской задолженности, просрочке налоговых обязательств.

В результате инвесторы на мировом рынке нефти стали покупать фьючерсы на черное золото. За торговую сессию понедельника баррель вырос более, чем на 2,5 доллара.

Вслед за нефтью росли и котировки акций на российских площадках. Индекс РТС вечером в понедельник обновил годовой максимум, превысив 1480 пунктов. Общий рост индексов составил порядка 4%. А положительной зоне закрылись и фондовые индексы Европы и США.

На мировом валютном рынке происходили очень интересные события. После непродолжительного падения доллара в ходе торгов на нью-йоркской сессии произошел резкий рост американской денежной единицы с таким же последующим падением до прежних уровней.

Сегодня можно вновь наблюдать укрепление доллара. Тем не менее, глядя на дневной график евро/доллара, сказать о более приоритетном направлении цены в течение сегодняшнего дня нет возможности. В связи с этим более правильным решением станет нахождение вне рынка.


добавлено через 23 часа 11 минут
18.11.2009

У рынков пока нет повода двигаться дальше

Торговые сессии вторника закрылись на финансовых рынках не однозначно в связи с отсутствием значимой фундаментальной макроэкономической статистики.

Так, европейские инвесторы большую часть дня просто отказывались торговать, в результате чего рынок находился в боковом тренде. В дальнейшем часть инвесторов решила продать акции.

Выход данных, свидетельствующих о возникновении профицита торгового баланса зоны евро, не оказал существенного влияния на рынок. В сентябре он составил 3,7 млрд. евро тогда как в августе был зафиксирован дефицит в размере 2,3 млрд. евро. Аналитики прогнозировали дефицит в 2 млрд. евро.

Европейские индексы закрылись снижением в пределах одного процента, с таким же результатом завершили торги и российские инвесторы. Американские же индексы закрылись незначительным ростом. Цены на нефть во вторник также повысились, однако всего на 20-25 центов.

Вследствие неопределенности на фондовых площадках на мировом валютном рынке доллар уверенно рос в течение всего торгового дня. Результатом этого стало укрепление американской денежной единицы на 150-200 пунктов относительно евро и франка. Сейчас можно ожидать второй волны укрепления доллара после отката к первому или второму уровню сопротивления/поддержки и теста вчерашних пиков. При этом целью роста станет уровень 1,4795 по евро и 1,0240 по франку.

19.11.2009

Инфляция начала расти

И вновь финансовые рынки показали разнонаправленную динамику. На ход торгов оказывала влияние публикация макроэкономической статистики США.

Так, были опубликованы данные по инфляции в стране, согласно которым индекс потребительских цен в октябре 2009 года вырос относительно сентября на 0,3% вместо ожидаемых 0,2%. Это говорит о том, что в США наблюдается не значительный рост инфляции, что может затормозить восстановление экономики.

Кроме того, информация, пришедшая с рынка недвижимости, также не обрадовала. Число закладок новых фундаментов в октябре составило 529 тыс. штук (-10%), тогда как в предыдущем месяце было заложено 590 тыс. фундаментов. Аналитики же ожидали, что показатель составит 600 тыс. единиц.

Это оказало влияние на ход торгов во всех странах. Европейские индексы закончили торги разнонаправлено, однако в целом снизились. Американские индексы упали на полпроцента.

А вот российские индексы, как ни странно, выросли примерно на процент. При этом РТС в ходе торгов впервые в этом году тестировал уровень 1500 пунктов. Произошло это на фоне роста цен на нефть на мировых сырьевых рынках.

На рынке Forex доллар США ослабел против евро и франка. При этом на обеих парах сформировались довольно отчетливые треугольники. Судя по треугольнику на паре доллар/франк, преимущество сейчас имеет доллар. Поэтому можно ожидать прорыва треугольника вверх по франку (вниз по доллару) и отработки фигуры на 50% от противоположной сужению стороны.

20.11.2009

ОЭСР не убедила инвесторов

В четверг фондовые рынки мира дружно снизились на фоне заявлений Организации экономического сотрудничества и развития.

По мнению экспертов, восстановление глобальной экономики будет медленным, и главные западные Центробанки не смогут прибегнуть к повышению базовых ставок до конца следующего года. ОЭСР в два раза увеличила прогноз темпов роста экономик ведущих индустриальных стран в 2010 году, до 1,9%, в 2011 году рост составит 2,5%. Однако в нынешнем году 30 стран, входящих в ОЭСР, зафиксируют падение ВВП в размере 3,5%. Согласно оценкам организации, экономика США вырастет в 2010 году на 2,5%. Тем не менее, в Азии дела обстоят несколько лучше. В Японии в 2010 году рост составит 1,8%. Прогноз роста ВВП для Китая в будущем году установлен ОЭСР на уровне 10,2%.

При этом инвестор-миллиардер Марк Мобиус сообщил об увеличении своих вложений в развивающиеся рынки. Он признался, что увеличивает свои вложения во все развивающиеся крупные фондовые рынки. На данный момент гражданин Мобиус инвестировал в страны БРИК около 2 млрд. долл. Помимо данных государств инвестор считает интересными для будущих вложений Тайвань, Таиланд, Кению, Вьетнам и Нигерию.

«Мы, наконец, получили цифровые данные, которые подтверждают процесс оживления в экономике, – сказал главный экономист ОЭСР Йорген Элмесков. – Это медленное восстановление, что обусловлено значительными противодействующими факторами: экономическое положение домохозяйств, предприятий и финансового сектора по-прежнему не приведено в порядок».

Тем не менее, участники торгов на финансовых рынках восприняли фразу «медленное восстановление» как негатив, свидетельствующий о неоправданности предыдущих прогнозов и ожиданий. В результате цены на нефть снизились более чем 2 доллара за баррель, фондовые рынки Европы, США и России также закрылись в красной зоне.

На мировом валютном рынке доллар США вчера укрепился относительно евро и франка, однако в конце дня произошел откат. Пары продолжают «гулять» в пределах сформированных ранее треугольников. Поскольку колебания становятся все более короткими и цены находятся уже в самой узкой части треугольника, это уменьшает вероятность пробития фигуры в нужном направлении, а именно вниз по евро. Поэтому сейчас лучше всего подождать, когда игроки окончательно определяться с направлением.

23.11.2009

Дружное падение рынков

Последний день предыдущей торговой недели оказался совсем не радостным. Снижением закрылись основные фондовые рынки мира, а также цены на нефть.

На настроения игроков негативно повлияло выступление председателя Европейского центрального банка Жан-Клода Трише, который указал на целесообразность сворачивания ряда чрезвычайных программ по поддержке ликвидности. «Любая нестандартная мера, продолжение которой угрожает ценовой стабильности, должна быть однозначно и безотлагательно прекращена», — заявил Трише, спровоцировав распродажу бумаг финансового сектора.

Также неутешительные результаты показали в минувшем квартале один из крупнейших в мире производителей компьютеров компания Dell, а также строительная компания D.R. Horton. Все это в связи с отсутствие более значимой статистической информации привело к тому, что инвесторы «пали духом», ожидая теперь вялого и медленного восстановления экономики, чем ожидалось ранее.

Распродажи на рынках акций привели к падению котировок индексов на 0,3-1,0% в Европе, 0,1-1,0% в России и 0,14-0,5% в США. Цены на черное золото снизились менее, чем на доллар.

На мировом валютном рынке в пятницу произошел пробой технической фигуры в нужном направлении. При этом, если евро/доллар отработал практически полностью нужное расстояние (50% от противоположной сужению стороны), то доллар/франк нет. Сегодня наметилась явная тенденция к падению доллара. Это может привести пары к уровню поддержки 1,0080 по франку и сопротивлению 1,4970 по евро.

Сегодня вечером выйдут данные по продажам жилья на вторичном рынке недвижимости США. Это может повлиять на динамику пар и привести к изменению тенденции.

24.11.2009

Не большое оживление покупок

В понедельник цены на мировых финансовых рынках закрылись в положительной зоне. На настроения инвесторов повлияли данные с рынка недвижимости США, а также новости из Ирана.

Так, цены на нефть выросли в результате появления сообщений о начале учений по защите ядерных объектов в Иране. Это вызвало опасения в плане стабильности поставок углеводородов с Ближнего Востока, а значит снижения предложения. Это в свою очередь приводит к росту цен на нефть.

Вслед за ростом черного золота цены на российском рынке акций также пошли вверх. Положительно повлияли и статистические данные о продаже новых домов на вторичном рынке Америки. Согласно опубликованным данным продажи домов на вторичном рынке жилья в США в октябре увеличились до максимума за 2,5 года, а именно до 6,1 млн. домов. Аналитики прогнозировали рост до 5,63 млн. домов.

В итоге российский рынок подрос на 1,5-2% в понедельник, европейские индексы закрылись ростом на 2-2,5%, а американский рынок продемонстрировали рост в пределах 1,29-1,40%.

На мировом валютном рынке в результате уверенного роста цен на фондовых площадках доллар снижался в течение всего дня. В результате его снижение составило 110-150 пунктов против евро и франка. Сейчас вновь стоит взять паузу, поскольку дневная свеча говорит о не желании продолжать рост евро, а вот внутри дневные графики говорят об обратном.

25.11.2009

ВВП оказался хуже ожиданий

Вторник вновь оказался для финансовых рынков днем потерь. В этот раз на настроения инвесторов повлияла публикация данных о величине Валового внутреннего продукта США в третьем квартале текущего года.

По данным Бюро экономического анализа Министерства торговли США скорректированный реальный ВВП США в третьем квартале текущего года вырос на 2,8% в годовом исчислении, что оказалось ниже предварительной оценки в 3,5%. Этому способствовали пересмотр в большую сторону объемов импорта и в меньшую - расходов на личное потребление. Рост ВВП США в третьем квартале в основном объясняется ростом расходов на личное потребление, увеличением объемов экспорта и инвестиций в товарно-материальные запасы, ростом государственных расходов и вложений резидентов в основной капитал. Напомню, что ВВП США во втором квартале по сравнению с первым снизился в годовом исчислении на 0,7%.

Тем не менее, не смотря на рост ВВП, участники торгов на финансовых рынках восприняли данные как мало обнадеживающие, поскольку прогнозные значения были выше. По итогам торгов американские индексы снизились по сравнению с закрытием предыдущей сессии на полпроцента, российские упали на 1,2-1,7%, а европейские закрылись снижением менее 1%. Цены на нефть также снизились на 1-1,5 доллара за баррель.

В то же время небольшую поддержку европейским индексам оказала публикация индекса делового климата в Германии. Согласно отчету германского Института экономических исследований Ifo, индекс увеличился в ноябре до максимальной за 14 месяцев отметки в 93,9 пункта, что может свидетельствовать о набирающем силу восстановлении экономики.

На мировом валютном рынке в первой половине дня наблюдался рост доллара, однако потом произошел резкий разворот и смена тенденции на рынке. Итогом дня стало достижение евро/долларом и долларом/франком пиков вторника. Сегодня можно наблюдать их тест парами и стремление их к уровням сопротивления/поддержки 1,5020/1,01 соответственно.


добавлено через 22 часа 34 минуты
26.11.2009

России ничего не помогло

Итогом торгов на большинстве мировых финансовых рынках в середине текущей недели стал рост ведущих индексов. Так, в США торги закрылись ростом на полпроцента, в Европе – в районе одного процента, а вот российские индексы закрыли день снижением на полтора процента. Цены на нефть продемонстрировали рост почти 2 доллара за баррель.

Основным двигателем рынков в среду стал выход макроэкономической отчетности. С оптимизмом инвесторы восприняли опубликованный накануне доклад Министерства торговли США об объеме потребительских доходов и расходов за октябрь. По сравнению с предыдущим месяцем доходы выросли на 0,2%, а расходы - на 0,4% (прогноз - рост на 0,2% и 0,5% соответственно). Также были обнародованы данные по объему заказов на товары длительного пользования в октябре. По предварительным данным, этот показатель снизился по сравнению с предыдущим месяцем на 0,6% (прогноз - рост на 0,5%) и составил 166,17 млрд. долларов.

Кроме того, согласно материалам Минтруда США, количество первоначальных требований по выплате пособия по безработице в США за неделю по сравнению с аналогичным показателем предшествующей недели снизилось на 35 тысяч и составило 466 тысяч, в то время как аналитики ожидали, что количество требований составит 495 тысяч. Индекс потребительского доверия в США в ноябре 2009 года понизился на 3,2 пункта и составил 67,4 пункта, в то время как аналитики ожидали, что его значение составит 67 пунктов.

Были опубликованы и данные об объеме продаж новых домов в США в октябре. В минувшем месяце этот показатель вырос на 6,2% – до 430 тыс. единиц, превзойдя прогнозы на 20 тыс. единиц.

Тем временем, хорошую поддержку европейским индексам оказали данные о ВВП Великобритании оправдали прогнозы экспертов. Валовой внутренний продукт Великобритании в III квартале 2009г., по пересмотренным данным, снизился на 0,3% по сравнению с предыдущим кварталом. Этот показатель оказался на 0,1 процентного пункта выше предварительных данных (-0,4%). По сравнению с III кварталом 2008г. ВВП Великобритании в III квартале, по пересмотренным данным, снизился на 5,1%. Ранее сообщалось о падении ВВП на 5,2%.

На мировом валютном рынке доллар США упал по отношению к евро и франку на 150-200 пунктов. При этом закрытие дневной свечи на евро/долларе явно говорит о намерении пары двигаться к следующему уровню сопротивления 1,5380, поскольку ближе более-менее значимых препятствий у пары пока просто нет. Поэтому рост пары может начаться как от текущих цен, так и после корректировки до уровня 1,5025.

27.11.2009

Эмираты на грани выживания

Вчера фондовые рынки закрылись значительным спадом на фоне сообщений из Объединенных Арабских Эмиратов.

Так, одна из крупнейших инвестиционных компаний Дубая – Dubai World – обратилась к кредиторам с просьбой об отсрочке выплаты долга суммой в несколько миллиардов долларов, что вызвало падение ведущих индексов в Азии, а затем и в Европе.

Общая сумма задолженностей данного фонда, осуществляющего ряд грандиозных проектов по строительству, в частности «Пальмового острова», составляет около 59 млрд. долларов. Ожидается, что до декабря компания выплатит три с половиной миллиарда долларов из существующего долга.

По итогам торгов европейские индексы закрылись значительным снижением ведущих индексов (более 3% за сессию), ставшим наиболее существенным за последние 7 месяцев. Российские индексы упали на 3,5-4%. На американском рынке торги 26 ноября не проходят – в США отмечают День благодарения. На мировом рынке нефти падение цен составило 1,5-2 доллара за баррель.

Такой, с позволения сказать, форс-мажор кардинально изменил расстановку сил на мировом валютном рынке. Повинуясь обратной корреляции с фондовыми индексами, доллар США существенно укрепился. Евро потерял 180 пунктов, а франк снизился на 150 пунктов относительно доллара.

Сегодня вновь доллар берет верх над евро и франком. Конечно, без откатов входить в рынок («вскакивать в уходящий поезд») не стоит и теперь можно подождать, когда пары начнут эти откаты. После этого можно будет продать евро или франк от часового Moving Average. При этом надо понимать, что в процессе отката индикаторы «притянутся» к цене и окажутся на совсем других котировках нежели сейчас.

30.11.2009

Рынки колеблются

В последний день предыдущей торговой недели финансовые рынки мира закрылись разнонаправлено. Острота новости, пришедшей в четверг из ОАЭ, потихоньку начинает угасать в умах участников торгов.

Так, в результате положительной макроэкономической статистики региона европейские фондовые рынки закрылись в зеленой зоне, рост индексов составил порядка 1-1,3%.

В частности, индекс деловых настроений в странах зоны евро в ноябре 2009 года по сравнению с предыдущим месяцем повысился на 2,7 пункта и составил 88,8 пункта. По прогнозам аналитиков в текущем месяце показатель должен был оказаться на отметке 88 пунктов.

Индекс потребительского доверия во Франции в ноябре по отношению к предыдущему месяцу вырос на 4 пункта и составил минус 30 пунктов. Аналитики ожидали, что в текущем месяце значение индекса составит минус 34 пункта. В октябре индекс составлял минус 34 пункта, а в сентябре и августе - минус 35 пунктов и минус 36 пунктов соответственно, т.е. наблюдается положительная динамика.

В результате роста цены на нефть на лондонской бирже InterContinental Exchange Futures на 0,19 доллара (до 77,18 доллара за баррель) котировки на российском рынке акций подросли на 0,2-1,35%.

На нью-йоркской бирже New York Merchantile Exchange, равно как и на фондовых площадках США, отыгрывались новости четверга, поскольку именно в этот день американцы отмечали День Благодарения. Естественно, черное золото и фондовые индексы в пятницу снизились. Баррель нефти на NYMEX упал на 1,9 доллара, а индексы понизились на 1,5-1,7%.

Бизнес Dubai World, крупнейшей в эмирате Дубай компании и виновнице падения рынков, включает в себя управление недвижимостью и портами. Власти эмирата планируют реструктуризацию конгломерата. Кредиторами Dubai World, столкнувшимися с угрозой списаний на общую сумму 60 миллиардов долларов, являются более 70 международных финансовых компаний. Ряд аналитиков считает, что компании может помочь столичный эмират Абу-Даби.

На мировом валютном рынке динамика движения валютных пар также была не определенной. Первая половина торгового дня была ознаменована резким укреплением доллара относительно франка и евро на 150-180 пунктов соответственно, вторая – его падением примерно на такое же количество пунктов.

В итоге день закрылся свечами с очень длинными тенями, свидетельствующими о намерении продолжить ослабление доллара и в понедельник. Поэтому на этой неделе можно ожидать теста пиков пятницы и «нашествия» на уровень 1,53 по евро.



добавлено через 23 часа 26 минут
01.12.2009

Дубай не станет оказывать поддержку

В понедельник фондовые площадки закрылись разнонаправлено. Так, американские фондовые индексы немного подросли, российские площадки не смогли договориться о направлении, а европейские индексы снизились.

Вчера правительство эмирата Дубай (в составе Объединенных Арабских Эмиратов - ОАЭ) объявило о том, что не будет предоставлять гарантии по долгам компании, при этом кредиторам компании «в краткосрочной перспективе» придется столкнуться с последствиями ее реструктуризации. На этом фоне сильно подешевели акции шотландского Royal Bank of Scotland Group, который является крупнейшим организатором займов компании.

Цены на нефть на сырьевых площадках в понедельник выросли более чем на доллар. Сказывается волнение инвесторов относительно ситуации в ОАЭ.

Между тем фондовые индексы США получили поддержку от макроэкономической статистики. Так, индекс Chicago PMI в ноябре текущего года вырос с 54,2 пункта до 56,1 пункта, тогда как аналитики прогнозировали падение индикатора до 53,2 пункта.

На мировом валютном рынке движения также были не однозначны. Итогом торгов стали дневные дожи, что говорит о неуверенности игроков. Поэтому сейчас лучше всего взять паузу и выждать – решат ли инвесторы продавать доллар вновь.

Горенкова Анна, аналитик компании NordFX01.12.2009

Дубай не станет оказывать поддержку

В понедельник фондовые площадки закрылись разнонаправлено. Так, американские фондовые индексы немного подросли, российские площадки не смогли договориться о направлении, а европейские индексы снизились.

Вчера правительство эмирата Дубай (в составе Объединенных Арабских Эмиратов - ОАЭ) объявило о том, что не будет предоставлять гарантии по долгам компании, при этом кредиторам компании «в краткосрочной перспективе» придется столкнуться с последствиями ее реструктуризации. На этом фоне сильно подешевели акции шотландского Royal Bank of Scotland Group, который является крупнейшим организатором займов компании.

Цены на нефть на сырьевых площадках в понедельник выросли более чем на доллар. Сказывается волнение инвесторов относительно ситуации в ОАЭ.

Между тем фондовые индексы США получили поддержку от макроэкономической статистики. Так, индекс Chicago PMI в ноябре текущего года вырос с 54,2 пункта до 56,1 пункта, тогда как аналитики прогнозировали падение индикатора до 53,2 пункта.

На мировом валютном рынке движения также были не однозначны. Итогом торгов стали дневные дожи, что говорит о неуверенности игроков. Поэтому сейчас лучше всего взять паузу и выждать – решат ли инвесторы продавать доллар вновь.

02.12.2009

Оттепель в разгаре зимы

В первый день зимы финансовые рынки решили устроить оттепель. Этому способствовала информация, пришедшая из ОАЭ.

Компания Dubai World начала переговоры с банками по реструктуризации своей задолженности в размере 26 миллиардов долларов. Согласно заявлению компании, реструктуризация затронет девелоперское подразделение Nakheel (на которое приходится около 6 млрд. долларов долга) и специализирующуюся на продаже недвижимости Limitless World, а также ряд других. В настоящее время Dubai World начала «предварительные переговоры с банками-кредиторами, которые проходят в конструктивной атмосфере».

В это же время Президент ОАЭ шейх Халифа бен Заид Аль Нахайян заявил во вторник, что экономика страны «здорова», несмотря на долговые проблемы одного из эмиратов страны - Дубая, возникшие в связи с техническим дефолтом государственной инвестиционной компании Dubai World. «Мы хотим успокоить каждого - сегодня наша страна сильнее и лучше, а наша экономика и общество – здоровы», - заявил президент ОАЭ.

Влияние на ход торгов оказывали и данные макроэкономической статистики. Уровень безработицы в Германии в ноябре без учета сезонных колебаний снизился на 0,1% по сравнению с предыдущим месяцем - до 8,1%, тогда как аналитики ожидали 8,2%. С учетом сезонных колебаний уровень безработицы в Германии за ноябрь текущего года также снизился на 0,1% по сравнению с октябрем - до 7,6%.

Уровень безработицы в зоне обращения евро в октябре 2009 года с учетом сезонных колебаний не изменился по сравнению с пересмотренными данными за сентябрь и составил 9,8%. Значение показателя совпало с ожиданиями аналитиков. Поскольку показатели безработицы не выросли или даже снизились в Германии это явилось положительным фактором для принятием инвесторами решений о покупке.

В результате рынки акций Европы, России и США закрыли день ростом основных индексов. Нефть во вторник также выросла в цене.

На мировом валютном рынке в связи с ростом фондовых индексов и благодаря отрицательной корреляции с ними доллар США снизился против евро и франка на 150 и 100 пунктов соответственно.

При этом сформированная картинка говорит о намерении продолжать продажи американкой денежной единицы. Поэтому можно говорить о том, что после отката к четырех часовым Moving Average следует ожидать рост и тест пиков прошлой недели.

Завтра ожидается публикация решения ЕЦБ по процентным ставкам, а также данные по ВВП Еврозоны. Есть вероятность, что сегодня движения будут вялыми в связи с ожиданием публикации событий четверга.




добавлено через 23 часа 39 минут
03.12.2009

Ждем новостей

В середине недели динамика на мировых финансовых рынках, как и предполагалось, была достаточно вялой. Фондовые индексы российского и американского рынков изменились разнонаправлено, европейские площадки закрыли день небольшим ростом.

В то же время, резкое снижение произошло на мировом рынке черного золота (более чем на 1,5 доллара за баррель). Отрицательная динамика нефтяных цен была обусловлена информацией Американского института нефти (API) о неожиданном увеличении в США за минувшую неделю запасов сырой нефти и тяжелых дистиллятов, а также о более существенном, чем ожидалось, росте запасов бензина. Согласно опубликованным данным, запасы сырой нефти выросли на 2,1 млн. баррелей, достигнув отметки 339,9 млн. баррелей.

На мировом валютном рынке доллар немного подрос относительно франка и евро (на 50 и 80 пунктов соответственно). Однако уже сегодня произошел разворот в сторону ослабления позиций доллара, что может привести пары к целям, отмеченным в предыдущем обзоре.

Сегодня выйдет блок важной макроэкономической статистики, публикация которой может существенно изменить всю расстановку сил на рынке.

04.12.2009

Рынки закрылись в минусе

В четверг фондовые рынки мира закрылись пессимистично. На ход торгов повлияли макроэкономические новости.

Американские и российские индексы по итогам торгов снизились, европейские площадки закрылись разнонаправлено. Цены на нефть также закрылись разнонаправленным изменением на площадках Лондона и Нью-Йорка. Индекс деловой активности в секторе услуг Германии, Великобритании и Еврозоны, а также розничные продажи в Еврозоне упали и оказались ниже прогнозных значений. Однако, главным отрицательным фактором стало неожиданное падение индекса деловой активности в США, демонстрирующего ослабление этой сферы.

Данные по ВВП и ставка ЕЦБ совпали с прогнозами аналитиков. В то же время в своем выступлении глава ЕЦБ отметил, что состояние экономики улучшается, поэтому часть стимулирующих мер будут сворачиваться. Инвесторы отреагировали на данное заявление как на отрицательную новость.

В течение дня выходили и хорошие новости. Так, крупнейший в США по величине активов банк Bank of America Corp. намерен в ближайшие дни вернуть государству 45 млрд. долларов, привлеченных ранее в качестве антикризисной помощи. Кроме того, согласно данным по безработице в США за неделю количество новых заявок снизилось до 457 тысяч с отметки 466 тысяч.

На мировом валютном рынке движения также были неоднозначны. Доллар США вначале снизился, но потом восстановил практически все позиции, утерянные ранее. В результате образовалась разворотная техническая фигура Двойная вершина. Однако первый уровень отработки этой фигуры цена уже достигла. Сейчас цена стоит «посередине» - т.е. с данного уровня доллар может либо укрепиться до уровней поддержки 1,50-1,49 по евро, либо пойти на штурм пиков текущей недели.

Сегодня основным событием дня станет публикация данных о количестве вновь созданных рабочих мест вне сельского хозяйства США. В последнее время рынок вновь стал реагировать на данные новости резкими «прыжками» котировок.

07.12.2009

Сокращение при снижении безработицы

В пятницу основным событием дня стала публикация данных об уровне безработицы и количестве вновь созданных рабочих мест в экономике США за исключением сельскохозяйственной отрасли.

По данным макроэкономической статистики количество новых рабочих мест вне сельского хозяйства сократилось на 11 тысяч. Это можно считать хорошей новостью, поскольку в прошлом месяце сокращение составило 111 тысяч.

Но более крупной и в то же время приятной неожиданностью стали данные по уровню безработицы США. Согласно опубликованным данным уровень безработицы в ноябре 2009 года снизился по сравнению с показателем предыдущего месяца на 0,2 процентного пункта и составил 10%. При этом аналитики прогнозировали значение данного показателя на уровне 10,2%.

Эти показатели настолько обрадовали участников торгов, что на крупнейших фондовых площадках Европы, США и России торги закончились ростом котировок.

В это же время на мировом валютном рынке доллар США, вопреки обратной корреляции с фондовыми индексами США, резко укрепился относительно евро и франка (на 250 и 200 пунктов соответственно).

Это повлияло на динамику фьючерсов на нефть. Вследствие резкого укрепления доллара нефть снизилась в цене, поскольку ее стоимость выражается именно в этой валюте.

В понедельник ожидается коррекция пар после столь резкого направленного движения, после чего вероятен тест пятничного пика. Тем не менее, если будут отсутствовать новости, которые смогут оказать дополнительную поддержку американской денежной единице, значительным препятствием для пар станет уровень дневного Moving Average.




добавлено через 21 час 39 минут
08.12.2009

Неделя началась со снижения индексов

В понедельник фондовые рынки на основных мировых площадках закрылись преимущественно снижением. На настроения инвесторов повлияло выступление главы Федеральной резервной системы США Бена Бернанке, а также слабая статистика из Германии.

Объем заказов на промышленные товары в Германии в октябре неожиданно упал впервые за восемь месяцев на 2,1% по сравнению с сентябрем на фоне уменьшения спроса на экспортные товары. Аналитики ожидали увеличения объема заказов в октябре на 0,8% по сравнению с сентябрем, когда они выросли на 1,3%. В годовом исчислении объем заказов сократился на 8,5%.

На этом фоне резко снизились котировки акций европейских компаний. В целом основные биржевые индексы Европы также закрылись снижением. Российские площадки, ориентируясь на динамику нефтяных котировок, закончили день в красной зоне. Американские фондовые индексы закрылись разнонаправлено.

Глава ФРС выступил в понедельник с речью в Экономическом клубе Вашингтона, которая стала первым публичным выступлением Бернанке после опубликования в пятницу отчета Минтруда США, продемонстрировавшего снижение уровня безработицы до 10%.

Тем не менее, Бернанке не стал высоко оценивать результаты проведенных мероприятий, однако намекнул о скором прекращении мер по стимулированию экономики. Инвесторы восприняли это заявление как негатив. Оценивая темпы восстановления экономики, глава ФРС использовал фразу «умеренный рост».

Согласно заявлению Бернанке, ФРС все еще ожидает, что ставки будут оставаться без изменений в течение продолжительного периода времени. Однако ключевая процентная ставка может вырасти даже на фоне большого баланса.

Вчера можно было наблюдать коррекционные движения пар с восходящей тенденцией относительно доллара США. Сегодня лучше взять паузу, поскольку пары евро/доллар и доллар/франк находятся на дневных Moving Average, а вчера был первый отскок от них.

09.12.2009

Снижение продолжается

Фондовые рынки мира во вторник продолжили снижение. На настроения участников торгов на европейских площадках повлияли новости из Великобритании.

Согласно сообщению Национального статистического бюро страны, объем промышленного производства в Великобритании в октябре 2009 года не изменился по сравнению с предыдущим месяцем. Аналитики прогнозировали, что данный показатель в октябре 2009 года по отношению к предыдущему месяцу повысится на 0,4%.

Кроме того, объем промышленного производства в Германии в октябре 2009 года по сравнению с сентябрем снизился на 1,8%. Аналитики ожидали роста этого показателя на 1% в месячном исчислении.

Мировые цены на нефть снизились, вслед за ними в красную зону ушли и котировки акций российских компаний. Американские фондовые индексы также снизились.

На мировом валютном рынке, повинуясь отрицательной корреляции с фондовыми индексами США, американская денежная единица продолжила укрепляться. Так, против евро доллар вырос на 180 пунктов, против франка – на 120 пунктов. Поскольку сейчас наметилась твердая тенденция к укреплению доллара, целью пар станут уровни 1,4640 и 1,0315 соответственно. При этом пары могут сначала откорректироваться до часовых Moving Average.




добавлено через 23 часа 40 минут
10.12.2009

Пессимизм не ослабевает

В середине недели мировые фондовые рынки закрылись в основном паднием основных индексов.

На настроение участников торгов на европейских площадках отрицательно повлиял пересмотр прогноза рейтинга Испании со «стабильного» до «негативного» агентством Standard&Poor's - это вызвало спекуляции о грядущей волне дефолтов на мировых рынках.

Вслед за европейскими индексами стали падать и российские. Поддержку в этом им оказала и цена на нефть, не смотря на то, что по данным Министерства энергетики США запасы сырой нефти за неделю снизились на 3,8 млн. баррелей. При этом американские фондовые индексы, напротив, показали не большой рост.

На мировом валютном рынке пары двигались разнонаправлено в течение дня, однако итогом торгов стало небольшое снижение доллара. Сегодня вновь доллар пытается взять свое, поэтому вчерашние цели остаются в силе.

11.12.2009

Передышка

В четверг впервые на этой недели фондовые рынки мира закрылись в плюсе. В этот раз участники торгов решили отреагировать на макроэкономическую статистику.

Число первичных заявок на пособия по безработице в США неожиданно выросло на 17 тысяч за неделю и составило 474 тысячи. Аналитики ожидали снижения числа заявок до 455 тысяч по сравнению с 457 тысячами за предыдущий отчетный период. В то же время среднее за четыре недели число первичных заявок снизилось до минимального с начала текущего года уровня и составило 473,75 тысячи заявок, что может свидетельствовать о том, что доверие компаний к экономике США увеличивается.

Дефицит внешнеторгового баланса США в октябре снизился на 7,6% – до 32,9 миллиарда долларов с 35,7 миллиарда долларов в сентябре. Аналитики же, напротив, ожидали роста дефицита до 36,8 миллиарда долларов. Экспорт из США в октябре вырос на 3,5 миллиарда долларов по сравнению с сентябрем и составил 136,9 миллиарда долларов, импорт увеличился на 0,7 миллиарда долларов - до 169,7 миллиарда долларов. Такие данные также обрадовали инвесторов.

Банк Англии оставил учетную ставку без изменения - на уровне рекордного минимума 0,5%. Это решение полностью совпало с ожиданиями аналитиков.

Таким образом, фондовые площадки Европы, России, США закрылись ростом основных фондовых индексов. А вот цена на нефть в этот раз вновь снизилась и практически достигла значения 70 долларов за баррель.

На мировом валютном рынке день прошел абсолютно бесполезно, поскольку никаких движений не произошло. В связи с этим вчерашний прогноз сохраняется.

Горенкова Анна, аналитик компании NordFX11.12.2009

Передышка

В четверг впервые на этой недели фондовые рынки мира закрылись в плюсе. В этот раз участники торгов решили отреагировать на макроэкономическую статистику.

Число первичных заявок на пособия по безработице в США неожиданно выросло на 17 тысяч за неделю и составило 474 тысячи. Аналитики ожидали снижения числа заявок до 455 тысяч по сравнению с 457 тысячами за предыдущий отчетный период. В то же время среднее за четыре недели число первичных заявок снизилось до минимального с начала текущего года уровня и составило 473,75 тысячи заявок, что может свидетельствовать о том, что доверие компаний к экономике США увеличивается.

Дефицит внешнеторгового баланса США в октябре снизился на 7,6% – до 32,9 миллиарда долларов с 35,7 миллиарда долларов в сентябре. Аналитики же, напротив, ожидали роста дефицита до 36,8 миллиарда долларов. Экспорт из США в октябре вырос на 3,5 миллиарда долларов по сравнению с сентябрем и составил 136,9 миллиарда долларов, импорт увеличился на 0,7 миллиарда долларов - до 169,7 миллиарда долларов. Такие данные также обрадовали инвесторов.

Банк Англии оставил учетную ставку без изменения - на уровне рекордного минимума 0,5%. Это решение полностью совпало с ожиданиями аналитиков.

Таким образом, фондовые площадки Европы, России, США закрылись ростом основных фондовых индексов. А вот цена на нефть в этот раз вновь снизилась и практически достигла значения 70 долларов за баррель.

На мировом валютном рынке день прошел абсолютно бесполезно, поскольку никаких движений не произошло. В связи с этим вчерашний прогноз сохраняется.

05.01.2010

Дотянули до последнего…

Первую торговую сессию нового года участники торгов на фондовых рынках Европы и США завершили ростом основных индексов.

В связи с отсутствием более значимых новостей, участники торгов отреагировали на публикацию индекса промышленного производства США. По данным американского Института менеджмента поставок ISM, в декабре 2009 года индекс пром. производства вырос до 55,9 пункта по сравнению с 53,6 пункта в ноябре того же года, продемонстрировав самые высокие темпы роста более чем за три года.

Институт управления поставками (Institute for Supply Management) проводит исследования более трехсот промышленных фирм на такие показатели как занятость, производство, новые заказы, поставки и запасы. На базе данных ежемесячно составляется композитный индекс по промышленному сектору, центральная линия расположена на 50. Её отклонение выше или ниже указывают на расширение или снижение промышленного сектора. В индекс не входят такие показатели как экспортные заказы, импортные заказы, а также изменение цены на сырье и заготовки.

Теоретически, при ISM промышленном индексе выше 50 - растет сектор и экономика, ВВП довольно значительно прибавляет. При снижении индекса ниже 50, но не ниже 42,7 означает некритическое сокращение производства, ВВП продолжает расти, но очень медленно. Снижение ниже 42,7 означает уже глобальное сокращение производства.

В связи с этим, рост индекса до 55,9 пункта вызвал положительную реакцию участников торгов на финансовых рынках, вследствие чего и европейские, и американские индексы выросли в первый рабочий день нового года на 1,5-1,7%. В последний торговый день 2009 года американские индексы показали снижение на 0,97-1,14%, однако в целом по году рост основных фондовых индексов США составил: Dow Jones +19%, S&P +23,5%, Nasdaq +43,9%.

Первый торговый день января был ознаменован и ростом цен на черное золото. Способствовала этому напряженность между Россией и Белоруссией. Аналогично ситуации с Украиной на рубеже 2008 года, Россия и Белоруссия дотянули переговоры до момента окончания срока действия предыдущего контрактов на транзит и поставку нефти и начали споры о ценах на них.

Так, в Минске считают, что Россия должна поставлять в эту страну нефть по льготным ставкам. Они, по мнению белорусских переговорщиков, должны распространяться в том числе и на углеводороды, которые потом перерабатываются и идут на экспорт. В России с этим не согласны, так как хотели бы получать нельготные пошлины с поставленной таким образом нефти. До 2010 года нефть в Белоруссию поставлялась по пошлинам, составлявшим около трети от тех, которые взимаются на границах с другими странами.

По данным СМИ Россия с 2010 года прекратила поставки нефти на белорусские перерабатывающие заводы. Однако официально эта информация пока не подтверждалась - в конце 2009 года российские чиновники обещали, что не будут перекрывать трубу.

В связи с этим цены на нефть на торгах 4 января резко пошли вверх и преодолели отметку 80 долларов за баррель, что также способствовало росту котировок на мировых фондовых рынках.

На мировом валютном рынке Forex в связи с резким ростом цен на нефть и ростом фондового рынка США, американская денежная единица снизилась относительно евро и франка на 200 и 160 пунктов соответственно. В начале года существует большая вероятность сильных движений котировок, поводом могут послужить даже самые незначительные новости.

В связи с этим, евро вполне по силам достичь уровня 1,4530/70. При этом поддержкой будет служить отметка 1,4470, если пара попытается сначала откорректироваться вниз.

06.01.2010

Второй день торгов прошел не однозначно

Во вторник основные фондовые индексы на площадках США и Европы закрылись разнонаправлено на фоне фундаментальных новостей.

Так, представители автогиганта Ford сообщили, что только в декабре 2009 года объем продаж машин вырос на 33 процента по сравнению с декабрем 2008 года. В результате участники торгов начали покупать акции данной компании.

Согласно опубликованным данным Министерства торговли США, объем промышленных заказов в стране в ноябре 2009 года вырос на 1,1% по сравнению с предыдущим месяцем. Аналитики прогнозировали рост этого показателя на 0,4%.

В то же время в ноябре 2009 года резко сократилось число американцев, готовых заключать вторичные сделки с жильем, а именно на 16%. Аналитики прогнозировали всего лишь двух процентное сокращение. Публикация данных по рынку недвижимости резко изменила позицию инвесторов, которые стали открывать сделки на продажу активов. Итогом стало разнонаправленное закрытие бирж. Надо сказать, что объемы торгов были не значительными, что свидетельствует как об отсутствии крупных игроков на рынке, так и о не желании начинать активные торги в начале года.

Цены на нефть во вторник незначительно выросли, в результате чего баррель черного золота марки Light приблизился к отметке 82 доллара. Росту котировок способствует аномально низкая погода на территории США и стран Европы, которая служит катализатором спроса на нефть и нефтепродукты.

В целом аналитики прогнозируют рост цен на нефть в 2010 году до 85 долларов за баррель. Помимо экономической стабильности факторами, которые могут повлиять на динамику цен можно назвать политику ОПЕК и ситуацию в Иране.

Так, есть вероятность, что в следующем году картель официально объявит об увеличении квот на нефтедобычу. Сейчас пороговый лимит на добычу нефти составляет 24,845 млн. баррелей в сутки, в тоже время страны-члены ОПЕК уже сейчас нарушают установленные квоты, добывая на 4 млн. баррелей нефти больше.

Еще одним фактором резкого колебания цен на рынке черного золота может стать ситуация, складывающаяся в Иране. В случае военного наступления на страну со стороны Израиля и союзников, цены на нефть могут взлететь выше 100 долларов за баррель.

В результате неопределенности участников торгов на фондовых рынках доллар США укрепил свои позиции на рынке Forex против евро и франка на 140-100 пунктов соответственно. Сегодня данная тенденция продолжилась. Поскольку вчера обозначенный уровень не был достигнут, он остается в силе. Тем не менее, при продолжении роста доллара евро может достичь отметки 1,4240.