3 вещи, которые инвесторы должны знать о биткойне

За последние два года цена биткойна выросла более чем на 1000%. Вот три вещи, которые инвесторы должны знать об этом.

Если вы читаете эту статью, вы, вероятно, уже знаете, что биткойн в последнее время растет. Цена крупнейшей в мире и самой популярной криптовалюты в 2017 году выросла на 162%.

Как только модное слово, которое было понято несколькими и использовалось еще меньше, биткойн стал доминировать в заголовках финансовых новостей этого года. Помимо привлечения большего нашего коллективного внимания, биткойн также начинает создавать реальную ценность для бизнеса.

Некоторые из крупнейших в мире компаний уже внедряют биткойн или другие блок-цепи, чтобы улучшить внутреннюю прозрачность и эффективность. Но что нам делать в качестве инвесторов?

Сегодня на сегодня неожиданно мало выбора для тех, кто хочет получить доступ к этой молодой технологии, которая, по мнению многих, может изменить мир . Вы можете купить биткойн непосредственно на различных новых биржах, таких как Coinbase или Bitstamp, но многие из этих сборов повышают транзакционные сборы. Вы можете купить в публично торгуемый Bitcoin Investment Trust ( NASDAQOTH: GBTC ) , но, как недавно отмечали мои глупые коллеги Мэтт Франкель и Иордания Ватхен , это также связано с его долей рисков.

Однако варианты, доступные инвесторам, быстро расширяются. Поскольку биткойн и блоксхемы продолжают падать вперед по популярности и полезности, вот две идеи и одно предупреждение, которое, как я считаю, нужно знать глупым инвесторам и готовиться к покупке биткойна.

Идея № 1: Дело не только в биткойне

Анонимный Satoshi Nakamoto представил биткойн в 2008 году в качестве первой в мире цифровой книги. Эта цифровая книга теперь обычно упоминается как «блок-цепочка», где все транзакции записываются и прозрачно доступны для всех остальных в сети. И поскольку сверстники в сети проверяли транзакции, а не централизованные клиринговые палаты, блокировки могли обойти затраты, связанные с традиционными посредниками, необходимыми для изъятия банков или сетей кредитных карт.

Новинка дизайна биткойна привлекла массу подражателей, которые изменили свою исходную кодовую базу, чтобы создать новые блок-цепи с немного разными свойствами. Без посредников, управляющих транзакциями, блокировки заканчиваются консенсус-свойствами, которые представляют собой набор алгоритмических правил, которые определяют поведение сети и как выполняются транзакции.

В настоящее время существует более 870 общедоступных криптоконверсий , которые в целом стоят около 111 миллиардов долларов. Несмотря на то, что крипторесурсы существуют уже менее десяти лет, они уже коллективно управляют большей рыночной капитализацией, чем Mastercard ( NYSE: MA ) . Темпы роста отрасли были действительно экспоненциальными.

На данный момент Ethereum, по-видимому, является самым грозным конкурентом биткойна. Ethereum позволяет разрабатывать Smart Contracts, которые автоматически выполняют юридически обязательные контракты между сторонами из любой точки земного шара. Хотя спрос на Ethereum растет, предложение остается ограниченным - что проявляется в его значительно растущей цене. Цена Ethereum выросла в 40 раз за последние 150 дней.

В настоящее время доступно множество криптоакрекций. Но это будет создание деловой утилиты, которая в конечном итоге решит, какие из них остаются актуальными и устойчивыми.

Идея № 2: Поиск компаний, использующих блоксхемы

Утилита означает разные вещи для разных людей. Но для того, чтобы сделать вещи более простыми и понятными, вот несколько примеров использования в реальном мире того, как используются блок-цепи.

В мировой судоходной отрасли каждая партия товаров включает транзакции в среднем из 30 уникальных организаций. В настоящее время существует значительное количество соглашений, колебаний валютных курсов и правил, в результате которых 20% товаров, отправленных по всему миру сегодня, страдают от некоторой задержки. Maersk использует блок-цепи для оптимизации планирования логистики - заменяя подписание ручных документов Smart Contracts, что, по их мнению, спасет их миллионы долларов от эффективности в цепочке поставок.
В финансовых услугах более $ 11 триллионов кредитных деривативов торгуются среди 2500 торговых фирм в 70 разных странах (снова прочитайте это последнее предложение, просто чтобы эти числа опустились). DTCC внедряет блоксины для прозрачности в свопы кредитных дефолтов, что может помочь инвесторам лучше понять, какие финансовые активы стоят и их профили рисков. Блокированные цепи позволяют осуществлять совместную работу и упрощать автоматизацию между сторонами, устраняя необходимость в избыточности между запатентованными бухгалтерскими книгами.

В энергетической отрасли ConsensSys строит потребительскую энергетическую платформу, основанную на блочных цепях. Клиенты могут продавать энергию, которую они генерируют от солнечных панелей, обратно в сетку и получать деньги в Ethereum, исходя из текущих ставок. Пятьдесят процентов расходов поставщиков электроэнергии связаны с биллинговыми, административными и маркетинговыми расходами, а совместная платформа позволит устранить многие из этих затрат и более эффективно соответствовать спросу и спросу в сообществах.

Ежедневно совершаются транзакции в размере 600 миллионов долларов с использованием биткойна. Разработчики отчаянно развертывают и совершенствуют цепочки блоков, что позволит сэкономить миллиарды долларов для предприятий с крупными цепочками поставок, таких как Starbucks , или для компаний, которым нужна совместная сеть для ведения бизнеса с несколькими контрагентами, такими как Bank of America .

Предупреждение: Остерегайтесь спекуляций

Даже когда компании внедряют блоксхемы для достижения ощутимой стоимости предприятия, в настоящее время существует значительная часть спекуляций, встроенных в цену криптоаккредитов. Существует огромная неопределенность в отношении того, как блокирующие устройства могут и / или будут использоваться в будущем, и что это будет стоить для потребителей и предприятий.

Эти огромные неопределенности приводят к широкому спектру результатов фундаментального анализа, который призван определить внутреннюю ценность того, что криптовыделения действительно стоят. Без этого публично согласованного фундаментального анализа - подобно дисконтированным денежным потокам для анализа акций - цена криптовалют будет сводиться к рыночным спекуляциям.

Например, недавнее исследование CoinDesk показало, что цена Ethereum была сильно коррелирована просто с интересом к поиску Google. Во многом, чтобы понять, как этот процесс был с точки зрения пользователя, я недавно купил один Ethereum. До того, как мои средства даже очистили банк, его цена выросла на 40%. Удивительно .

Конечно, история голландского тюльпанского пузыря учит нас, что цены на активы не могут расти навсегда. Многие эксперты полагают, что символическая экономика входит в «пузырь», где многие из публично торгуемых криптоконверсий в конечном итоге рухнут и не будут стоить абсолютно ничего. Это уже сравнивается с корректировкой доткомов 2000 года, поэтому инвесторы должны проявлять особую осторожность.

Глупая нижняя линия

Биткойн, похоже, находится в тупике. Быки утверждают, что блоксхемы откроют огромную будущую ценность для предприятий и что их фиксированная поставка заменит золото как ценный источник, устойчивый к инфляции. Медведи утверждают, что спекулянты привели к ценообразованию на неустойчивые уровни и что необходимая коррекция скоро наступит. Хотя мы не можем предлагать индивидуальные советы, мы можем, безусловно, подчеркнуть важность знать себя .

Самый безопасный способ инвестирования в быстро меняющееся пространство платежей - это крупные предприятия, которые могут сэкономить миллиарды по эффективности и поделиться этими сбережениями с акционерами. Подумайте о крупных организациях, которые могут извлечь выгоду из снижения затрат на транзакцию, инвентаризацию или обработку.

Для тех, кто чувствует себя немного более рискованно, я ожидаю, что в ближайшие годы появится несколько естественных победителей. Мир не нуждается в 870 цифровых валютах, но он, безусловно, может использовать четыре или пять. Подобно тому, как потоки ранних всемирных веб-браузеров, в конечном итоге, устроились на Netscape и AOL , мы, скорее всего, увидим, что некоторые публичные блок-цепи растут как победители всех цифровых книг.

Марк Кубан прогнозирует, что это превратит кого-то в триллион долларов

. Марк Кубан из Shark Tank недавно предсказал, что новая технологическая тенденция обогатит кого-то на 1 триллион долларов. Этот счастливый будущий триллионер - это только начало - и сама эта тенденция может стоить $ 19,9 трлн.

К счастью, это еще не прошло мейнстрим - большинство людей не признало масштаб возможностей здесь.

Мы считаем, что один эксперт по рынку имеет правильный ответ для инвесторов, которые хотят рано встать и, возможно, выиграть большой куш.

перевод специально для ммгп